平价套利

合成期货与标的对冲，根据平价公式（不考虑手续费）：C - P = S - K（贴现）来获取市场无风险套利空间。

C ：Call 期权价格；P ：Put 期权价格；S ：标的价格；K ：行权价。

位置：菜单 - 期权 - 平价套利

以上图行权价为 5000、到期日为 5 月的 IO 期权为例。

正向平价套利

合成期货多头（买 Call 卖 Put）+卖出标的

正向平价套利 = 买 C （IO2015-C-5000) + 卖 P （IO2105-P-5000）+ 卖 S（IF2105）。

套利空间 = S - (C - P + K)（对手价计算）的价差，套利空间 > 0 时，可能存在无风险套利空间，右键菜单可呼出价差技术线图。

合成期货空头（卖 Call 买 Put）+ 买入标的

反向平价套利 = 卖 C （IO2015-C-5000) + 买 P （IO2105-P-5000）+ 买 S（IF2105）。

套利空间 = C - P + K - S（对手价计算）的价差，套利空间 > 0 时，可能存在无风险套利空间，右键菜单可呼出价差技术线图。

点击下单，A、B、C 合约会根据下单方式，以对手价 + 超价同时进行委托，若不成交，则根据设置的追单方式进行追单。

期权数量、标的数量：委托期权合约和标的合约的数量，需考虑期权和标的的合约乘数关系。

下单方式：选直接下单，则立即委托；选预埋下单，需填写价差后，等待价差满足时，软件会自动委托。

追单方式：选立即追单，若委托不成交，按照超价和追单次数（交易设置中可设）追单；选从不追单，委托不成交则不追。

份数：组合要委托的次数，份数为 10，委托数量为 1，则组合会以 1 : 1 的比例做 10 次，最终完成 10 : 10 的数量，份数有先后，前一份委托完成之后才会进行下一份委托。

下单后可在『算法列表』窗口中查看并管理委托。

位置：交易 - 算法列表 - 期权套利

执行过程中遇到错单（资金不足、不在交易时间等）、手动撤单，算法自动终止。
算法单皆委托在本地，软件关闭，算法不会继续运行和保存（下次打开时无记录）
不更换电脑设备，可直接勾选窗口右上角自动保存，自动储存执行中、已暂停的算法。
更换电脑设备，可手动（算法列表 - 期权套利右上角）储存全部的算法（包括已完成、已终止算法）或自动（『定时管家』窗口设置）储存执行中、已暂停的算法，下次导入文件继续执行，详见算法列表说明
保存算法时，若成交一半，不会保存成交进度，数量会恢复初始值。
保存的算法下次打开或导入，算法列表会是 『已暂停』 状态，需要 手动点开始 才会执行。