水平套利

同时买卖相同执行价、不同到期日期权的日历价差策略,捕捉时间流失过程中的收益。

位置:菜单 - 期权 - 水平套利

视频:7 分钟学会水平套利 by 花椒


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价差:A、B 合约相差的价格,右键菜单可打开 价差技术线图

月份差:选定的 A 合约月份 与 上一到期日的 B 合约相差的月份单位。

例如:选择 HO 期权 A 合约月份为 2406,月份差单位为 1 时,B 合约月份为 2403

水平套利组合

买远卖近 Call:买入看涨水平套利:支出权利金,买远月 Call 期权 A + 卖近月 Call 期权 B。

买远卖近 Put:买入看跌水平套利:支出权利金,买远月 Put 期权 A + 卖近月 Put 期权 B。

买近卖远 Call:卖出看涨水平套利:收入权利金,买近月 Call 期权 A +卖远月 Call 期权 B。

买近卖远 Put:卖出看跌水平套利:收入权利金,买近月 Put 期权 A + 卖远月 Put 期权 B。

组合委托

点击下单,A、B 期权会根据下单方式,以对手价 + 超价同时进行委托,若不成交,则根据设置的追单方式进行追单。

下单方式:选直接下单,则立即委托;选预埋下单,需填写价差后,等待价差满足时,软件会自动委托。

追单方式:选立即追单,若委托不成交,按照超价和追单次数(交易设置中可设)追单;选从不追单,委托不成交则不追。

份数:组合要委托的次数,份数为 10,委托数量为 1,则组合会以 1:1 的比例做 10 次,最终完成 10:10 的数量,份数有先后,前一份委托完成之后才会进行下一份委托。

保存和管理算法

下单后可在『算法列表』窗口中查看并管理委托。

位置:交易 - 算法列表 - 期权套利

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  • 执行过程中遇到 错单 (资金不足、不在交易时间等)、 手动撤单,算法自动终止。

  • 算法单皆委托在本地,软件关闭,算法不会继续运行和保存(下次打开时无记录)
  • 不更换电脑设备,可直接勾选窗口右上角 USERGUIDE 自动保存,自动储存执行中、已暂停的算法

  • 更换电脑设备,可 手动(算法列表 - 期权套利 右上角 USERGUIDE储存全部的算法(包括已完成、已终止算法)或 自动『定时管家』窗口设置)储存执行中、已暂停的算法,下次导入文件继续执行,详见 算法列表说明

  • 保存算法时,若成交一半,不会保存成交进度,数量会恢复初始值。

  • 保存的算法下次打开或导入,算法列表会是 『已暂停』 状态,需要 手动点开始 才会执行。

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